Введение Добрый день, уважаемые читатели. Решил совершить публичный эксперимент. Каждый месяц мы будем выбирать одну бумагу, тестировать её на истории по той стратегии, которой я инвестирую, сравнивая её с популярной стратегией "купи и держи". И наконец - добавим эту акцию в наш условный портфель, чтобы наблюдать за работой стратегии в будущем. Часть первая. История. Начинаем с того, что открываем голый график Сбербанка. Поскольку мы - инвесторы, то открываем мы недельный график. В Транзаке график Сбербанка доступен аж с июня 1999 года, но по нашей стратегии нужна история, чтобы была возможность построить нашу разворотную фигуру. Я предполагаю, что точка "W" образовалась 10-го июня 2002-го года (я обозначил её на графике знаком $, так как в Транзаке отсутствует возможность добавлять какие-либо тексты помимо символов)* Теперь мы можем рассчитать цели отката и цели продолжения движения: Для удобства будем покупать акции по 10000 рублей на каждую цель. То есть мы сразу берём акции на 30000 и ещё 30000 резервируем на случай закупок. Также для проверки мы условно покупаем на 60000 рублей акций для стратегии "купи и держи". Фрактал точки "W" образовался по закрытию третьей свечи, поэтому будем брать акции по цене открытия четвёртой свечки, тоесть по 5,29. Учитывая то, что 1 лот, это 10 акций, то покупаем мы 567 лотов, а 1134 лота консервируем до конца эксперимента. 567 лотов мы делим на 3 для трёх целей роста - получаем по 189 на цель. Поскольку по достижении третьей "розовой" цели нам надо будет рисовать новую фигуру и нужны будут акции на новые три цели, то мы на розовой цели продаём только 27 лотов, а оставшиеся 162 сохраним. Также мы расставим отложки на покупки для целей снижения, и поскольку на поддержание отложек деньги не консервируются, то на эти деньги мы покупаем облигации, либо вкладываем их в банк. Уже 5-го августа срабатывает наш первый ордер на покупку 237 лотов. Эти акции мы делим на примерно равные 5 долей - это примерно по 45 лотов, и выставляем их на вышеуказанные уровни. Остатки - 12 лотов, добавляем в резерв на случай отработки фигуры. Дальше был неинтересный рост - фигура отработала себя 30-го мая 2005-го года, всего на копейку перебив нашу цель. В итоге у нас на момент отработки фигуры стало 95318 рублей в кэше, и 174 лота в акциях. После этого рост продолжился и акция выросла ещё в 2,5 раза, прежде чем образовалась новая точка "W". Очевидно холдеры сейчас намного выигрывают нашу стратегию - у них 567000.. Но мы не сдаёмся, и рисуем новые цели. Наши 174 акции мы распределяем по 50 на одну цель и ещё 24 оставляем прозапас. Кэш распределяем на две цели коррекции поровну по 45000 на цель, а третья цель находится в отрицательной зоне и недостижима. Гадкий Сбербанк продолжает неинтересно расти, и уже 25 декабря 2006-го года достигает розовой цели Только 15-го октября 2007-го образуется ожидаемая нами точка "W", к этому моменту у нас на руках 24 акции и 278033 рубля. Холдеры уже ржут над нами в голос, так как у них почти в 4 раза больше - пакет акций на 1134000 рублей. Но мы не сдаёмся и продолжаем рисовать: Наши оставшиеся 24 акции мы снова делим поровну на 3 цели - по 8 на каждую, и оставляем 6 акций на случай дальнейшего роста, а кэш выставляем по 80000 на цель и 30000 на случай дальнейшего падения. Сбербанк продолжает разочаровывать нас своей прямолинейностью, и 16-го февраля достигает розовой цели. Теперь у нас 922 лота и 38000 рублей. Холдеры смеются над нами уже не так сильно, у них-то 1134 акции и цена пакета - 181440. Но мы по прежнему не сдаёмся и продолжаем рисовать: И тут мы обнаруживаем, что уже первая цель снижения - в отрицательной зоне. А это значит, что дальнейшего снижения не будет! Теперь мы можем смело на оставшиеся 38000 напокупать акций. На следующей-же свечке после образования фрактала точки "W" мы покупаем по цене открытия 113 лотов. Итого у нас становится 1035 лотов. Это не 99 лотов меньше, чем у холдеров. На этом я приостановлю наш разбор, и продолжим через неделю. Подводя итоги мы видим, что стратегия "Купи и держи" пока выигрывает нас даже в случае просадки. В защиту стратегии хочется сказать, что она проигрывает из-за безоткатного характера движений Сбербанка. Я специально подобрал взял эту "Холдерскую" акцию, как очень сложного соперника. Также причина в том, что мы не знали истинной точки "W" изначально, и взяли её, что называется "наобум". В следующем выпуске мы продолжим смотреть на историю этой акции и посмотрим, сможет ли наша стратегия догнать холдерскую? _______________ * Если такая возможность существует, то буду благодарен, если вы мне расскажете о ней в комментариях